авторефераты диссертаций БЕСПЛАТНАЯ РОССИЙСКАЯ БИБЛИОТЕКА - WWW.DISLIB.RU

АВТОРЕФЕРАТЫ, ДИССЕРТАЦИИ, МОНОГРАФИИ, НАУЧНЫЕ СТАТЬИ, КНИГИ

 
<< ГЛАВНАЯ
АГРОИНЖЕНЕРИЯ
АСТРОНОМИЯ
БЕЗОПАСНОСТЬ
БИОЛОГИЯ
ЗЕМЛЯ
ИНФОРМАТИКА
ИСКУССТВОВЕДЕНИЕ
ИСТОРИЯ
КУЛЬТУРОЛОГИЯ
МАШИНОСТРОЕНИЕ
МЕДИЦИНА
МЕТАЛЛУРГИЯ
МЕХАНИКА
ПЕДАГОГИКА
ПОЛИТИКА
ПРИБОРОСТРОЕНИЕ
ПРОДОВОЛЬСТВИЕ
ПСИХОЛОГИЯ
РАДИОТЕХНИКА
СЕЛЬСКОЕ ХОЗЯЙСТВО
СОЦИОЛОГИЯ
СТРОИТЕЛЬСТВО
ТЕХНИЧЕСКИЕ НАУКИ
ТРАНСПОРТ
ФАРМАЦЕВТИКА
ФИЗИКА
ФИЗИОЛОГИЯ
ФИЛОЛОГИЯ
ФИЛОСОФИЯ
ХИМИЯ
ЭКОНОМИКА
ЭЛЕКТРОТЕХНИКА
ЭНЕРГЕТИКА
ЮРИСПРУДЕНЦИЯ
ЯЗЫКОЗНАНИЕ
РАЗНОЕ
КОНТАКТЫ


Pages:     | 1 | 2 || 4 | 5 |

Методология анализа и прогнозирования экономического потенциала предприятия

-- [ Страница 3 ] --

Рис. 2. Основные структурные элементы, определяющие формирование экономического потенциала предприятия

В основе проанализированных подходов к формированию экономического потенциала предприятия лежит его наполняемость. Иными словами, экономический потенциал предприятия представляется как определенная совокупность подсистем – локальных потенциалов. При этом существенно различается количественный состав предлагаемых локальных потенциалов (от 2-х до 10 и более) и их содержание. Кроме того, имеются предложения необходимости учета дополнительных условий и факторов.

В силу того, что экономический потенциал формирует система локальных потенциалов, представляется логичным назвать его «комплексный экономический потенциал предприятия». Автором была дополнена и уточнена структура последнего, и предложена модель его формирования, позволяющая отобразить все структурные компоненты (рис. 3).

Комплексный экономический потенциал предприятия выступает как сложная система, состоящая из множества элементов, обладающих различными характеристиками. В состав основных функциональных составляющих (базовые локальные потенциалы) комплексного экономического потенциала нами включены: производственно – технологический, организационно-управленческий, финансовый, маркетинговый и экологический потенциалы. В свою очередь, производственно – технологический потенциал формируют

Рис.3. Структурные компоненты комплексного экономического потенциала предприятия

имущественный, трудовой, инновационный (научно- технический) потенциалы, а организационно - управленческий - организационный потенциал, потенциал менеджмента, потенциал эккаунтинга. Данные блоки охватывают все основные стратегические компоненты предприятия, позволяющие достигать поставленных целей.

Анализ экономической литературы по данной проблеме позволил систематизировать основные характеристики и уточнить содержательный аспект локальных потенциалов, положенных в основу формирования комплексного экономического потенциала предприятия.

Для формализованного представления авторского варианта формирования комплексного экономического потенциала предприятия необходимо ввести следующие условные обозначения:

R – ресурсы, имеющиеся на предприятии;

Ri - i-й вид ресурса, i = ;

Ri j - j-ый структурный подвид ресурса i-го вида, j =;

Ri jk - j-ый структурный подвид ресурса i-го вида для формирования k-го потенциала, k = ;

Ri k - i-й вид ресурса для формирования k-го потенциала;

C - способности, которыми обладает предприятие;

ClRik - l - ая способность i-го ресурса для реализации k-го потенциала,

l = ;

CRik - способности i-го ресурса для реализации k-го потенциала;

;

Ctk - t - ая способность k-го локального потенциала;

V - возможности ( условия – предпосылки, возникшие или созданные для реализации имеющихся способностей );

VRi - возможности - i-го ресурса;

VRik - возможности - i-го ресурса для реализации k-го потенциала ;

Пk - k-й локальный потенциал (функциональный компонент) экономического потенциала;

Z - система целей предприятия;

Z Пk - цель k-го локального потенциала;

FNПk - факторы неопределенности внешней и внутренней среды, действующие на k-й локальный потенциал;

Rп - общий риск, связанный с функционированием конкретного предприятия, обусловленный действием факторов неопределенности;

- синергетический эффект;

ЭПП – экономический потенциал предприятия;

КЭПП - комплексный экономический потенциал предприятия.

Тогда, согласно принятым условным обозначениям:

ЭПП = F(R; C; V; Z; Rп ; ) extr.

(1)

Иными словами, экономический потенциал предприятия - есть некая функция ресурсов, способностей, возможностей, результатов, определяемых системой целей, рисков и синергетического эффекта.

Комплексный экономический потенциал предприятия - есть некая функция совокупности подсистем - локальных потенциалов, результатов, определяемых системой целей, рисков и синергетического эффекта.

КЭПП = F(Пk ; Z ; Rп ; ) extr,

(2)

где Пk = F1(Ri k ; CRik ; Ctk; VRik; FNПk; ZПk; ) extr.

(3)

Каждый из k - х локальных потенциалов характеризуется количественным и ка­чественным состоянием соответствующих ему видов ресурсов, совокупностью способностей и возможностей соответствующего вида ресурсов, факторами неопределенности внешней и внутренней среды, действующими на него, результатами, определяемыми системой целей соответствующего локального потенциала, синергетическим эффектом. Как правило, локальные потенциалы представляют функцией системы специально отобранных показателей (Xik) и весового коэффициента, отражающего относительную значимость показателей ( ):

Пk = F2 ( Xik; ) extr. (4)

На базе предложенного подхода к формированию комплексного экономического потенциала предприятия возможно построение и использование показателей разного уровня, расширяющих границы исследования данной категории.

Так, в диссертации разработана концептуальная модель формирования и представлена иерархическая структура интегрального экономического потенциала предприятия, который определяется на основе синтеза оценок совокупного экономического потенциала предприятия и потенциала, формирующегося под влиянием внешней среды. В основе совокупного экономического потенциала предприятия лежит комплексный экономический потенциал предприятия и, кроме того, учитывается потенциал привлекательности продукции предприятия.

Данный подход к формированию комплексного экономического потенциала предприятия позволяет охватить все основные внутрифирменные процессы, протекающие в различных функциональных областях его внутренней среды, обеспечивает системный взгляд на предприятие,  который позволяет выявить его сильные и слабые стороны и на этой основе разработать методику оценки экономического потенциала предприятия.

  1. Разработана многокомпонентная система оценки комплексного экономического потенциала предприятия, учитывающая цели и задачи оценки, интересы пользователей ее результатов, выбор совокупности элементов, отражающих потенциал, направлений оценки, различие применяемых методик, позволяющая повысить степень ее объективности и достоверности.

Систематизация подходов к оценке комплексного экономического потенциала предприятия позволила заключить, что наиболее адекватным сложившимся рыночным условиям представляется такой подход, который учитывал бы системный характер потенциала, интересы внешних и внутренних пользователей результатов оценки, комплексность решаемых задач, доступность привлекаемой информации и простоту применяемых методик. Для практической реализации предлагаемого методического подхода к оцениванию экономического потенциала предприятия разработана многокомпонентная система такой оценки, учитывающая различные подходы к определению искомой величины экономи­ческого потенциала в зависимости от целей и задач оценки, интересов пользователей ее результатов. При этом различие подходов к оценке будет проявляться в учете ее направлений, в выборе совокупности элементов, отражающих комплексный экономи­ческий потенциал и трансформации его в зависимости от принятых временных рамок, в различии применяемых методик оценки.

Разработана концептуальная модель оценки комплексного экономического потенциала предприятия (рис. 4).

Интересы внешних и внутренних пользователей результатов оценки определяют конкретные цели и задачи и обуславливают необходимость выбора совокупности элементов, отражающих комплексный экономический потенциал предприятия с определенной позиции:

  • объекта собственности;
  • системы целевых показателей, используемых в качестве векторного пространства комплексного экономического потенциала предприятия;
  • функциональных составляющих – локальных потенциалов.

Предложена система целевых показателей, принятая в данном исследовании в качестве векторного пространства комплексного экономического потенциала предприятия, включающая рыночную стоимость (EV - Enterprise Value); объем реализации (SV - Sales volume); экономическую добавленную стоимость (EVA – Economic Value Added); чистую прибыль (NP - Net Operating Profit After Taxes); денежный поток (FCFF (CF) - Free Cash Flow to Firm ); капитал собственный (E – Equity); активы предприятия ( A – Assets) ; численность сотрудников (N - Number of the personnel).

Механизм оценки комплексного экономического потенциала предприятия представлен с позиции внутреннего пользователя, оценивающего способность достижения предприятием поставленных целей, когда в качестве векторного пространства экономического потенциала использована система целевых показателей (рис. 5).

Уровень использования экономического потенциала предприятия

Рис. 4. Концептуальная модель оценки комплексного экономического потенциала предприятия

оценивается путем сопоставления текущего (реализованного) уровня, который

может быть достигнут в данных обстоятельствах при сложившихся возможностях с исходным (начальным, стартовым) или плановым уровнем. Необходимость наращивания экономического потенциала предприятия можно определить путем сопоставления текущего (реализованного) уровня с целевым (прогнозным, тем значением, которое предприятие планирует достичь) (рис. 5).

Использование сформулированных предложений позволит повысить степень обоснованности оценки экономического потенциала предприятия.

  1. Обоснованы процедуры и разработаны блок-схемы алгоритмов оценки комплексного экономического потенциала предприятия с позиции удовлетворения интересов внешних и внутренних пользователей.

Рис. 5. Механизм оценки комплексного экономического потенциала предприятия

Автором обоснованы процедуры и разработаны блок-схемы алгоритмов:

1) выбора метода оценки стоимости бизнеса для оценки комплексного экономического потенциала предприятия с позиции удовлетворения интересов внешних пользователей;

2) оценки комплексного экономического потенциала предприятия с позиции удовлетворения интересов внутренних пользователей:

а) как способность достижения поставленных целей на основе сформированной системы целевых показателей, принятых в качестве векторного пространства комплексного экономического потенциала предприятия;

б) как способность отражать внутреннее состояние процессов на основе функциональных составляющих – локальных потенциалов его определяющих.

В работе исследована возможность оценивания экономического потенциала предприятия с позиции оценки бизнеса в ходе реализации инвестиционных проектов (определение при­влекательности предприятия). В целом стоимость бизнеса и методика ее определения как индикатора экономического по­тенциала должны максимально согласовываться с целями и задачами хозяйствующего субъекта, учитывая при этом состояние предприятия, его стратегические возможности и рыночные позиции, что обуславливает необходимость обоснованного применения стандартных методик определения стоимости предприятия.

Оценку бизнеса осуществляют с позиций трех подходов: доходного, затратного и сравнительного. Несмотря на достаточно широкий спектр современных методов оценки бизнеса, ни один из них не является универсальным. Все подходы и методы имеют свои преимущества, ограничения, и каждый из них по-своему отражает стоимость предприятия. Вид определяемой стоимости, цель и задача оценки, наличие необходимого и достаточного объема исходной информации, безусловно, являются определяющими критериями выбора подхода и метода оценки.

Авторское видение процедуры выбора метода оценки стоимости бизнеса представлено блок-схемой (рис.6). Оценка бизнеса может стать основанием для оценки комплексного экономического потенциала предприятия с позиции удовлетворения интересов внешних пользователей.

Комплексный экономический потенциал предприятия в стоимостной оценке с позиции интересов внешних пользователей в момент времени t (КЭППивнпt ) - есть некоторая функция стоимости бизнеса в момент времени t (St) и коэффициента, отражающего ожидания в момент времени ti по поводу изменения стоимости бизнеса за определенный период времени в будущем (et ):

КЭПП ивнпt = f (St, et). (5)

Методика оценки бизнеса должна отвечать требованиям простоты, обоснованности, периодичности и информативности. Использование оценки бизнеса на регулярной основе должно быть доступным, а результат - наглядным и максимально согласовываться с целями и задачами оценки экономического потенциала.

Автором разработаны механизм и блок-схема алгоритма оценки комплексного экономического потенциала предприятия с позиции внутреннего пользователя (менеджеров) как способность достижения поставленных целей (рис.7).

Оценку экономического потенциала с позиции отражения функциональных составляющих (локальных потенциалов) целесообразно использовать для обоснования принимаемых управленческих решений с позиции внутреннего пользователя, для характеристики текущего состояния бизне­са, экономической эффективности отдельных сторон деятельности предприятия и использования отдельных видов ресурсов. Реализация методики осуществляется на основе блок-схемы алгоритма оценки комплексного экономического потенциала предприятия с позиции функциональных составляющих (рис.8).

  1. Расширены отдельные методологические положения анализа экономического потенциала предприятия, уточняющие его позиционирование в системе экономического анализа; обоснована необходимость и принципы совершенствования системы его информационного обеспечения с целью облегчения поиска и сбора исходных данных для расчета показателей.

Рис.6. Блок-схема алгоритма выбора метода оценки бизнеса

Рис.7. Блок-схема алгоритма оценки экономического потенциала предприятия с позиции способности достижения цели

Рис.8. Блок-схема алгоритма оценки комплексного экономического потенциала предприятия с позиции функциональных составляющих - локальных потенциалов

В диссертации разработана целостная система аналитического обеспечения оценки экономического потенциала предприятия. Экономический анализ позволяет замкнуть контур управления предприятием, играет роль обратной связи между управ­ляющей и управляемой системами, обеспечивает подготовку принятия решения, занимая промежуточное место между сбором информации и принятием решения, так как аналитические про­цедуры имманентно присущи любому процессу неспонтанного принятия экономических решений.

С целью уточнения позиционирования в системе экономического анализа дано определение, уточнены содержание и объект анализа экономического потенциала предприятия. Анализ экономического потенциала предприятия представляет собой систематизированную совокупность аналитических процедур, заключающихся в использовании определенных моделей и мето­дов, применяемых для осмысления, объяснения, оценки, обос­нования, формирования выводов и рекомендаций в отношении экономического потенциала предприятия.

Содержание анализа экономического потенциала предприятия заключается в обеспечении адаптированной для восприятия, адекватной, детальной и всесторонней аналитической информацией о состоянии экономического потенциала предприятия, полученной на основе обработки, оценки, интерпретации определенных показателей внутренней и внешней отчетности, различных пользователей ее для получения ими целостной картины достигнутых результатов.

Объектом анализа выступает экономический потенциал предприятия, который представляет собой комплексную систему, включающую совокупность элементов, отражающих его с разных позиций.

Анализ экономического потенциала предприятия, ориентированный на поиск внутренних возможностей и источников роста, реализацию поставленных целей и задач, создающий объективную информационную основу для разработки экономически обоснованных управленческих решений, обеспечивающих рыночное саморегулирование, стабильную, устойчивую работу предприятия, является одним из основных направлений анализа хозяйственной деятельности предприятия.

Успешное решение задач экономического анализа невоз­можно без создания и эффективного функционирования сис­темы информационного обеспечения.



Pages:     | 1 | 2 || 4 | 5 |
 





 
© 2013 www.dislib.ru - «Авторефераты диссертаций - бесплатно»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.