авторефераты диссертаций БЕСПЛАТНАЯ РОССИЙСКАЯ БИБЛИОТЕКА - WWW.DISLIB.RU

АВТОРЕФЕРАТЫ, ДИССЕРТАЦИИ, МОНОГРАФИИ, НАУЧНЫЕ СТАТЬИ, КНИГИ

 
<< ГЛАВНАЯ
АГРОИНЖЕНЕРИЯ
АСТРОНОМИЯ
БЕЗОПАСНОСТЬ
БИОЛОГИЯ
ЗЕМЛЯ
ИНФОРМАТИКА
ИСКУССТВОВЕДЕНИЕ
ИСТОРИЯ
КУЛЬТУРОЛОГИЯ
МАШИНОСТРОЕНИЕ
МЕДИЦИНА
МЕТАЛЛУРГИЯ
МЕХАНИКА
ПЕДАГОГИКА
ПОЛИТИКА
ПРИБОРОСТРОЕНИЕ
ПРОДОВОЛЬСТВИЕ
ПСИХОЛОГИЯ
РАДИОТЕХНИКА
СЕЛЬСКОЕ ХОЗЯЙСТВО
СОЦИОЛОГИЯ
СТРОИТЕЛЬСТВО
ТЕХНИЧЕСКИЕ НАУКИ
ТРАНСПОРТ
ФАРМАЦЕВТИКА
ФИЗИКА
ФИЗИОЛОГИЯ
ФИЛОЛОГИЯ
ФИЛОСОФИЯ
ХИМИЯ
ЭКОНОМИКА
ЭЛЕКТРОТЕХНИКА
ЭНЕРГЕТИКА
ЮРИСПРУДЕНЦИЯ
ЯЗЫКОЗНАНИЕ
РАЗНОЕ
КОНТАКТЫ


Pages:     | 1 |   ...   | 4 | 5 ||

Трансакционный сектор экономической системы: национальное счетоводство общественного воспроизводства

-- [ Страница 6 ] --

Важным элементом трансакционного сектора экономики является рынок ценных бумаг, с помощью которого осуществляется привлечение дополнительного капитала и инвестиций в общественное воспроизводство. В диссертации рассмотрены важнейшие источники привлечения инвестиций: первичное размещение акций (Initial Public Offering - IPO), процессы слияния и поглощения, выкупа с использованием инструментов выделения и разделения. Объем привлечения прямых инвестиций отечественного и иностранного капитала в национальную экономику незначителен, а портфельные инвестиции через корпоративный рынок ценных бумаг имеют явно выраженный спекулятивный характер. Развитие отечественного рынка государственных ценных бумаг также нельзя признать удовлетворительным, так как в условиях глобального кризиса значительные финансовые средства резервного и стабилизационного фондов вложены в низкодоходные ценные бумаги Казначейства США.

В России возрастает торговля деривативами – производными ценными бумагами, которые выступают формой страхования рисковых видов сделок. Однако, важно чтобы национальный рынок деривативов был сбалансирован, в противном случае отрицательные последствия диспропорционального развития рынка производных бумаг известны на примере рынка ипотечных ценных бумаг (нестандартного ипотечного кредитовании) в США, с которых берет начало современный мировой финансовый кризис.

Страхование изучается как финансовый механизм, с помощью которого функционируют все остальные рынки продуктов и услуг, рынки ресурсов, а также остальные финансовые рынки. В развитых капиталистических странах рынок страхования и его институты развиваются как органическая составная часть макроэкономической системы страны; темп развития страховых компаний всегда превышает темп развития других финансово-кредитных организаций (коммерческих банков, инвестиционных компаний и кредитных учреждений). Вместе с тем, начавшийся кризис в одном из сегментов финансового сектора экономической системы, приводит к кризису смежных финансовых рынков, в частности, рынка страховых услуг и рынка ценных бумаг. Подтверждением этому является современный глобальный финансовый кризис. В России развитие рынка страховых услуг значительно отстает от денежно-кредитного рынка, что является существенным тормозом рыночных преобразований в экономике страны.

Заключение. В результате проведенного макроэкономического исследования современного воспроизводственного процесса экономической системы был выявлен чистый трансакционный сектор экономики, представляющий отрасли и виды экономической деятельности, оказывающие услуги (трансакции) с финансовыми активами: банковские, страховые, инвестиционные, операции с ценными бумагами и другими финансовыми ценностями, которые не относятся к реальным активам. Характерной особенностью этапа глобализации капиталистической системы является инвестирование свободных денежных ресурсов в разнообразные финансовые активы, за счет которых извлекается доход в следующих формах: банковских процентов, дивидендов, страховых выплат, курсовых разниц в ценах продажи и покупки непроизводственных активов, изменений в валютных курсах, котировках ценных бумаг и других. Это свидетельствует о том, что финансовые трансакции становятся более предпочтительными или выгодными видами деятельности, чем трансформационная экономическая деятельность, направленная на создание реальных материальных благ и активов. Руководствуясь движущим мотивом и целью, капиталистическая экономическая система с трудом сохраняет жизнеспособность рыночных отношений; при этом рынок расширяется не за счет расширения рынка предметов потребления и услуг для населения, а за счет расширения фиктивного (непроизводительного) капитала.

Проблема исследования трансакционного сектора капиталистической системы особенно актуализировалась в условиях современного глобального финансового кризиса. Причиной современного глобального экономического кризиса является глубокое противоречие между необходимостью финансового обеспечения воспроизводственного процесса экономической системы, с одной стороны, и отсутствием достаточной экономической мотивации и заинтересованности представителей транснационального капитала инвестировать свободные денежные средства в реальный сектор экономики. Вместе с тем реальный сектор экономики остро нуждается в инвестициях для решения глобальных проблем потребления, снижения безработицы, улучшения здоровья, образования, культуры, экологии, семейного отдыха, увеличения рождаемости, снижения эпидемиологической заболеваемости и многих других проблем, связанных с жизнедеятельностью членов общества.

В условиях глобализации трансакционная деятельность выдвигается на передний план в отличие от трансформационной. Но если нет нормальных пропорций между трансакционным и трансформационным секторами, то тогда не следует ожидать экономического роста. Объективными причинно-следственными связями капиталистической системы являются макроэкономические пропорции между основными секторами экономической системы, прежде всего, отраслями, производящими средства производства, отраслями, производящими предметы потребления и оказывающие услуги для населения, а также отраслями, оказывающими финансовые услуги организациям и населению.

В результате проведенного научного исследовании были приведены доказательства того, что на протяжении последних десятков лет экономической истории экономисты обосновывали необходимость изучения объективных макро-пропорций в развитии экономической системы, без которых она не может развиваться без кризиса. Несмотря на это, причинно-следственные связи и объективные пропорции или замалчивались, либо игнорировались. Так, например, причиной глобального финансового кризиса явился выпуск фиктивных ипотечных ценных бумаг и других финансовых обязательств (не обеспеченных реальными стандартными кредитами), стоимость которых в несколько раз превысило стоимость недвижимых активов (жилья по ипотеке), что явилось нарушением объективных макроэкономических пропорций. В настоящее время созрела необходимость исследования направления развития трансакционного сектора экономической системы. К сожалению, весь ход историко-экономического развития подтверждает, что трансакционный сектор не выполняет функцию финансового обеспечения воспроизводственного процесса, развивается автономно и в определенной степени изолированно от реального сектора экономики.

Основное содержание диссертации отражено в следующих публикациях:

1.Хасанов И.Ш. Общественное воспроизводство и формирование трансакционного сектора национальной экономики России в современных условиях /И.Ш.Хасанов. – Казань: Изд-во Казан. ун-та, 2007. – 352 с.

2.Хасанов И.Ш. Трансакционная модель экономической системы (диалектика национального счетоводства) /И.Ш.Хасанов. – Казань: Изд-во Казан. ун-та, 2008. – 354 с.

3.Хасанов И.Ш. Финансы и кредит: учебное пособие / И.Ш. Хасанов, И.В. Белоногова. – Казань: Изд-во Казан. гос. технол. ун-та, 2005. – 188 с.

4.Хасанов И.Ш. Условия расширенного общественного воспроизводства и межрегиональные пропорции валового выпуска продуктов и услуг / И.Ш. Хасанов // Проблемы современной экономики. – СПб.: – 2007. – №(22). – С. 49–54.

5.Хасанов И.Ш. Проблемы взаимосвязи системы счетоводства и расширенного воспроизводства валового внутреннего продукта России/ И.Ш. Хасанов // Проблемы современной экономики. – СПб. – 2007. – № 3(23). – С. 534–537.

6.Хасанов И.Ш. Чистое кредитование (+) или чистое заимствование () как фактор общественного воспроизводства капитала / И.Ш. Хасанов // Экономические науки. – М., 2007. – № 4(29). – С. 135-138.

7.Хасанов И.Ш. Методологические принципы системы национального счетоводства и методы расчета валового внутреннего продукта России / И.Ш.Хасанов // Экономические науки. – 2007. – № 6(31). – С. 151–154.

8.Хасанов И.Ш. Система национального счетоводства и исчисление валового внутреннего продукта России (по данным статистического учета за 2004 год) / И.Ш. Хасанов // Труд и социальные отношения. – 2007. – № 5(41). – С. 142–149.

9.Хасанов И.Ш. Институциональные особенности акционирования в Республике Татарстан (социальный аспект) / И.Ш. Хасанов // Труд и социальные отношения. – 2007. – №4(40). – С. 103–109.

10.Хасанов И.Ш. Методологические основы расширенного общественного воспроизводства продуктов и услуг / И.Ш. Хасанов // Экономические науки. – 2007. – №5 (30). – С.132–135.

11.Хасанов И.Ш. Проблемы национальной экономики на этапе глобализации: вопросы расширенного воспроизводства валового внутреннего продукта России / И.Ш. Хасанов //Актуальные проблемы современной экономики России : сб. матер. международ. науч. – практ. конф. – Казань: НПК РОСТ, 2007. – С. 407– 416.

12.Хасанов И.Ш. Теория трансакционных издержек как составная часть неоинституционализма/ И.Ш. Хасанов // Актуальные проблемы современной экономики России : сб. матер. международ. науч. – практ. конф. – Казань: НПК РОСТ, 2008. – С.408–419.

13.Хасанов И.Ш. Методология оценки трансакционных издержек и определения трансакционного сектора экономики / И.Ш. Хасанов //Актуальные проблемы современной экономики России : сб. матер. международ. науч. – практ. конф. – Казань: НПК РОСТ, 2008. – С.397–408.

14.Хасанов И.Ш. Структура общественного воспроизводства валового внутреннего продукта России (по данным статистического учета за 2003–2004 гг. / И.Ш. Хасанов // Ученые записки Казан. гос. академии ветер. медицины. –Казань, 2006. –Т. 186. – С. 222–230.

15.Хасанов И.Ш. Общественного воспроизводства и система счетоводства валового внутреннего продукта России / И.Ш. Хасанов // Ученые записки Казан. гос. академии ветер. медицины. – Казань, 2006. –Т. 187. – С. 184–193.

16.Хасанов И.Ш. Структура и условия расширенного воспроизводства валового внутреннего продукта / И.Ш. Хасанов // Ученые записки Казан. гос. академии ветер. медицины. – Казань, 2006. – Т. 187. – С. 194–203.

17.Хасанов И.Ш. Статическая трансакционная модель экономической системы в национальном счетоводстве (модель: инвестиции – потребление – трансакции – деньги») // Экономический вестник Ростовского государственного университета. – Ростов/н.Дону. - 2008.


1 Demsetz Harold. The Cost of Transacting / Harold Demsetz // Quarterly Journal of Economics. – 1968. – Vol. 82. N81. – P.33–53

2 Wallis John J. Measuring the Transaction Sector in the American Economy, 1870–1970, in Ctanley Engermann and Robert Gallman (eds,) Long-term factors in American Economic Growth / John J.Wallis, Douglass С. North. – Chicago: University of Chicago Press. – 1986. – P.95–161.

3 Там же, С.96

4 Wallis John J. Measuring the Transaction Sector in the American Economy, 1870–1970, in Ctanley Engermann and Robert Gallman (eds,) Long-term factors in American Economic Growth / John J.Wallis, Douglass С. North. – Chicago: University of Chicago Press. – 1986, С.96

5 Там же, С.158

6 В.Кокорев. Институциональные преобразования в современной России: анализ динамики трансакционных издержек // Вопросы экономики, №12, 1996, с.65

7 Мы разделяем точку зрения Э.Г.Фуруботна и Р.Рихтера в том, что «новая институциональная экономическая теория понимается как амальгама теории трансакционных издержек, анализа прав собственности и теории контрактов» [Фуруботн Э.Г., Рихтер Р. Институты и экономическая теория: Достижения новой интитуциональной экономической теории / Пер. с англ.под ред. В.С. Катькало, Н.П. Дроздовой. СПб.: Издат. Дом Санкт-Петер. Гос.ун-та, 2005. – 702с. Предисловие с.XXXIII]

8 Honore A.M. Ownership / A.M. Honore //Oxford essays in jurisprudence. Ed. by A. W. Guest, Oxford. – 1961. – P. 112–128.

9 Becker L. S. Property rights: philosophical foundations/L.S.Becker. – Cambridge, 1977. – P. 21.

10 Coase R. The Nature of the Firm / R. Coase // Economica. New Series. – 1937. – Vol. 4. N 16. – P. 386—405.

11 Коуз Р. Природа фирмы /Р.Коуз //Фирма, рынок и право. – М.: Дело, 1993. - C.9..

12 Coase R. The Nature of the Firm / R. Coase // Economica. New Series. – 1937. – Vol. 4. N 16. – P. 38.

13 Arrow К. The Organization of Economic Activity: Issues Pertinent to the Choice of Market versus Non-market Allocation / К. Arrow // The Analysis and Evaluation of Public Expenditure: The PPB System. – Washington, DC: U.S. Government Printing Office, 1969. Vol. 1.P.53

14 Там же, с.53

15 Там же, с.48

16 Фуруботн Э.Г., Рихтер Р. Институты и экономическая теория: Достижения новой интитуциональной экономической теории / Пер. с англ.под ред. В.С. Катькало, Н.П. Дроздовой. СПб. : Издат. Дом Санкт-Петер. Гос.ун-та, 2005. –с.66

17 Wallis John J. Measuring the Transaction Sector in the American Economy, 1870–1970, in Ctanley Engermann and Robert Gallman (eds,) Long-term factors in American Economic Growth / John J.Wallis, Douglass С. North. – Chicago: University of Chicago Press. – 1986. – P.95–161.

18 Фуруботн Э.Г., Рихтер Р. Институты и экономическая теория: Достижения новой интитуциональной экономической теории / Пер. с англ.под ред. В.С. Катькало, Н.П. Дроздовой. СПб. : Издат. Дом Санкт-Петер. Гос.ун-та, 2005. –с.70

19 Там же

20 Там же

21 Там же

22 Кондратьев Н.Д. Основные проблемы экономической статики и динамики: Предварительный эскиз /Н.Д.Кондратьев; авт. статей о Кондратьеве и его творчестве: Ю.Н. Давыдов, Ю.Б. Кочеврин, В.В. Симонов. – М.: Наука, 1991. – с. 275.

23 Там же, с.298

24 Кондратьев Н.Д. Основные проблемы экономической статики и динамики: Предварительный эскиз /Н.Д.Кондратьев; авт. статей о Кондратьеве и его творчестве: Ю.Н. Давыдов, Ю.Б. Кочеврин, В.В. Симонов. – М.: Наука, 1991. – с. 299

25 Там же, с.299-300

26 Леонтьев В.В. Избранные произведения: В 3 т. / В.В.Леонтьев; науч. ред., вступ.статья А.Гранберга. – М.: Экономика, 2006–2007. – Т. 3: Избранные статьи. – 2007. – 204с.

27 Там же, с.206

28 Нуреев Р.М. Исторические судьбы учения Карла Маркса /Р.М.Нуреев. –Вопросы экономики. – 2007. – №9. – С.103.

29 Кейнс Дж. М. Общая теория занятости, процента и денег /Дж.М.Кейнс. – М.: Гелиос АРВ, 2002. – с.116, 121-123,254

30 Туган-Барановский М.И. Избранное. Периодические промышленные кризисы. История английских кризисов. Общая теория кризисов / М.И.Туган-Барановский – М.: Наука, Российская политическая энциклопедия (РОССПЭН), 1997. – 574 с. (Серия «Памятники экономической мысли»)) с.250

31 Там же, 519

32 Стоун Ричард. Метод затраты–выпуск и национальные счета /Ричард Стоун; – пер. с англ. Э.В.Дежневой; под ред. Б.Л. Исаева. – М.: Статистика, 1966. –с.30

33 Wallis John J. Measuring the Transaction Sector in the American Economy, 1870–1970, in Ctanley Engermann and Robert Gallman (eds,) Long-term factors in American Economic Growth / John J.Wallis, Douglass С. North. – Chicago: University of Chicago Press. – 1986. – P.113.

34 Там же, с.114

35 Там же, 101

36 Там же, с.96



Pages:     | 1 |   ...   | 4 | 5 ||
 





 
© 2013 www.dislib.ru - «Авторефераты диссертаций - бесплатно»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.